2012年中国房地产企业销售TOP50榜单分析及企业发展建议陈啸天中国房地产业协会市场委员会副秘书长中国房产信息集团研究中心总经理2013年1月目录Part12012年TOP50企业榜单解读Part2关于房企发展战略的七点建议?克而瑞（中国）信息技术有限公司版权所有www.cric.com/ker2PART12012年TOP50企业榜单解读?克而瑞（中国）信息技术有限公司版权所有www.cric.com/ker3TOP50榜单发布2012年中国房地产企业销售金额TOP50排行企业名称成交金额排行企业名称成交金额排行企业名称成交金额1万科地产141820保利香港23241厦门建发1122绿地集团107822首开股份21542恒盛地产1113保利地产101823中国铁建21343中南建设1104中海地产93524中国中铁199旭辉集团106445恒大地产92325融侨集团190仁恒置地1066万达集团90526荣盛发展18346路劲基建1057绿城中国51027金融街18047合生创展1048华润置地50028和记黄埔176滨江集团103489碧桂园47529佳兆业173建业地产10310世茂房地产46030金科集团171金辉集团1025011龙湖地产40031新城控股163卓越102招商地产35632北京城建16212单位：亿元融创中国35633九龙仓15414金地集团35234复地集团15015富力地产34035中粮集团14316远洋地产310蓝光实业12536数据说明：17雅居乐308首创置业1251、企业范畴：主营业务在中国内地的房地产开发企业。2、项目属性：本榜单成交数据为商品房数据。同时，不考虑18宏立城24538越秀地产123项目权益划分问题。3、数据来源：涉及的销售金额及销售面积均为合同签约备案19中信地产23639合景泰富120数据。4、时间跨度：此次榜单各项数据若不作特殊说明，其统计时20华夏幸福23240大华集团117间段均为2012年1月至2012年9月。?克而瑞（中国）信息技术有限公司版权所有www.cric.com/ker4TOP50榜单发布2012年中国房地产企业销售面积TOP50排行企业名称成交面积排行企业名称成交面积排行企业名称成交面积1恒大地产1536.021招商地产244.541金融街113.12万科地产1298.922中信地产232.042金辉集团112.03绿地集团1180.023中国铁建216.043路劲基建110.34保利地产898.024中国中铁210.544北京城建103.15碧桂园764.025融创中国200.045越秀地产103.06中海地产746.726新城控股185.446大华集团96.07万达集团738.727蓝光实业179.047苏宁环球89.78宏立城550.028金科集团175.848合景泰富89.69华润置地467.029中天城投166.149卓越置业85.310世茂房地产410.730首创置业163.050广汇股份82.711龙湖地产369.431建业地产160.0单位：万平方米12华夏幸福331.432首开股份142.913荣盛发展322.833中南建设139.314雅居乐321.434九龙仓135.015富力地产300.035复地集团128.916金地集团293.336和记黄埔128.1数据说明：17佳兆业265.037融侨集团125.01、企业范畴：主营业务在中国内地的房地产开发企业。2、项目属性：本榜单成交数据为商品房数据。同时，不考虑18绿城中国260.038旭辉集团118.0项目权益划分问题。3、数据来源：涉及的销售金额及销售面积均为合同签约备案19远洋地产254.7恒盛地产115.0数据。394、时间跨度：此次榜单各项数据若不作特殊说明，其统计时20保利香港249.0鲁能置业115.0间段均为2012年1月至2012年9月。?克而瑞（中国）信息技术有限公司版权所有www.cric.com/ker5TOP50榜单解读集中度：房企分化加剧，龙头企业集中度进一步提升?2012年，房地产市场呈先抑后扬发展趋势，前期以价换量、中期回稳，到了四季度，市场呈现回暖的态势。今年销售金额与面积在去年基础上继续上升。同时，由于大型企业具有中小企业所缺乏的品牌效应和规模效应，资源进一步向大企业集中，导致今年企业集中度进一步大幅提升。?从上市房企销售集中度来看，2012年全国TOP10企业市场份额达到12.46%，较2011年上升了2.03个百分点，TOP20企业相较去年，有2.77个百分点的上升。而2011年时，上升幅度在0.5个百分点以下，表明龙头企业从今年市场回暖行情中获益更大。表：上榜企业销售金额集中度2012年2011年2010年TOP10企业12.46%10.43%10.13%TOP20企业17.31%14.54%14.24%备注：集中度=入榜企业销售金额（或面积）/统计局公布的全国商品房销售金额（或面积），全国全年商品房销售金额（面积）是根据2011年1-12月与1-11月销售数据的增长速度来预测。资料来源：CRIC，中国房地产测评中心?克而瑞（中国）信息技术有限公司版权所有www.cric.com/ker6TOP50榜单解读门槛：销售门槛全面提升，TOP10门槛提升逾百亿?从企业入榜门槛来看，2012年中国房地产企业TOP10门槛提升最明显，分别达到460亿元和411万方，对比2011年TOP10企业销售金额入榜门槛增幅达46%。?除此之外，TOP20门槛也略有提高，销售额从180亿上升至233亿元，销售面积从166万方上升到249万方。销售面积门槛增长速度为50%，高于销售额增长速度，表明在面对今年的常态性调控下，舍弃部分利润快速销售的企业在今年的大势中更占据主动性。?从今年最新公布的TOP50门槛来看，销售金额从2011年的78亿元增加到2012年的102亿元，销售面积则从去年的63万方，上升到82万方，门槛同样继续提升。图：2012年房地产企业销售排行榜门槛对比图（单位：亿元、万平方米）资料来源：CRIC，中国房地产测评中心?克而瑞（中国）信息技术有限公司版权所有www.cric.com/ker7TOP50榜单解读格局：千亿队伍再次扩容，市场竞争愈加激烈?销售金额方面，千亿以上的超大型房地产企业个数增加，从2011年的仅有万科1家，扩充至目前的3家，而且在均值上也较去年有所上涨。从企业表现来看，绿地与保利十分抢眼，借助高周转运营模式，两家企业今年均实现业绩突破，房企千亿军团中再添两名新成员。而原有的两个第二梯队企业晋级至第一梯队后，绿城和华润成为第二梯队的新秀，个数仍保持在5个。同时，第三梯队个数从2011年的6个增加至9个，300-500亿的阵营竞争进一步加剧。谁能加强管控，做好周转，谁也许就是下一批千亿军团的后备军。?销售面积方面，几乎与销售金额梯队保持一致，第一梯队个数增加1席，数量已达3家，其他梯队表现上，企业整体向前靠拢的趋势明显。表：2012年房地产企业销售业绩梯队格局表2012年销售金额TOP50榜单（亿元）2011年销售金额TOP50榜单（亿元）级别范围企业个数均值范围企业个数均值第一梯队1000亿以上311711000亿以上11210第二梯队500-1000亿5754500-1000亿5719第三梯队300-500亿9373300-500亿6350第四梯队300亿34153300亿381402012年销售面积TOP50榜单（万平方米）2011年销售面积TOP50榜单（万平方米）级别范围企业个数均值范围企业个数均值第一梯队1000万以上313381000万以上21140第二梯队500-1000万5740500-1000万4676第三梯队300-500万7360300-500万4333第四梯队300万35159300万40131资料来源：CRIC，中国房地产测评中心?克而瑞（中国）信息技术有限公司版权所有www.cric.com/ker8TOP50榜单解读领军：龙头企业加速领跑，万科恒大引领行业万科恒大??万科继续成为行业的领头羊，全年销售额达1418亿恒大全年销售额达到923亿元，体现出企业从规模扩张到求稳元，同比2011年增长17%，上半年万科采取相对稳做强的改变。2012年恒大在营销策略上的转变同样明显，开健的发展策略，对推案、销售节奏均衡把控，而在下始由前几年的大幅降价转向强调品质，除了个别项目在推案半年抓住市场回暖的窗口期，万科明显增大了销售力节点有优惠外，今年恒大没有全国层面上的普遍降价。从推度，在10月、11月、12月分别取得了137亿、171.3案节奏来看，恒大地产2012年对市场环境走势的解读精准。亿和147亿元的销售业绩。2012年，恒大把握短线波动，鉴于一季度市场低迷情况，恒大推货量较少，自二季度以来，恒大加大在售项目推售和新项目开盘力度，销售金额持续放量。2012年万科，恒大销售金额（亿元）141812151081923803.94582010年2011年2012年?克而瑞（中国）信息技术有限公司版权所有www.cric.com/ker9TOP50榜单解读焦点：世茂变革后再进前十，融创、招商高速增长招商世茂融创??招商地产全年销售业绩同比增长超过70%，2012年的企业自上而下的管理变革取得了极?融创中国延续了2011年企业高速发展势头，公司很好的利用了集团140年庆这一抓手，其显著的效果，业绩同比大增50%实现460今年得益于开发上的强强合作、扩张上的区域早在一季度率先降价抢占市场窗口期。亿。其一是在行业波动中推动了战略变革